2019-04-29中证投资参考（星期一）

2019-04-29中证投资参考（星期一）

【今日导读】
＞重磅峰会引领、国产软件或将有超预期行情
＞政策密集推出、互联网医院市场将迎大爆发
＞5G建设步伐加快、关注上游产业链投资机会
＞时间大幅提前、华龙一号全面转入调试阶段

【中证视点】
重磅峰会引领、国产软件或有超预期行情
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5月6日至8日，第二届数字中国建设峰会将在福州举行。本届峰会的主题是“以信息化培育新动能用新动能推动新发展以新发展创造新辉煌”。目前，广东、贵州、江苏三个省已明确作为第二届数字中国建设峰会的主宾省。届时，上述三省将会组织各级领导、龙头企业负责人为团员组团参加峰会。
值得一提的是，经与国家相关部委积极对接，目前共有11个部委明确拟在峰会期间发布相关信息化政策和报告。而今年2月份有消息称，中国起草了一份关于软件的发展战略和行动计划，这一软件产业顶层设计将在今年上半年出台。
数字中国”是信息化巅峰级别会议。随着时间点临近，主题投资热潮有望掀起。电子政务分论坛仍然是第一分论坛，产业最先受益，可关注福建本地榕基软件（002474） 、南威软件（603636）。此外，本次大会增设“数字健康”分论坛、“工业互联网”分论坛，相关概念股近期有望反复活跃。

政策密集推出、互联网医院市场将迎大爆发
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在28日北京市卫健委发布推进优化营商环境改革通气会上获悉，北京正在推进建立医疗服务和职业监管平台，并将互联网医院平台纳入监管平台，以保障互联网诊疗服务质量。同样在本周，广东首批22家医院上线互联网医院。根据《广东省促进“互联网+医疗健康”行动计划（2018-2020年）》要求，“到2020年，三甲医院全面开展“互联网+”医疗服务”。到2019年底，50%以上的三甲医院开展“互联网+”医疗服务。再结合人社部近日印发《关于全面开展电子社会保障卡应用工作的通知》，计划用2-3年时间逐步实现电子社保卡的广泛应用，今年要在所有地市实现签发应用全国统一标准的电子社保卡等信息，综合判断，“互联网+医疗”或迎来新一轮爆发期。
近年来，互联网医院在国内的发展可谓是跌宕起伏，从2014年的跑马圈地，2015年的政策导向支持，2016年银川的集体爆发，到2017年的“至暗时刻”，直至2018年被正名的全面复苏。根据前瞻产业研究院的数据，2017年我国互联网医疗市场规模已经达到335亿元，市场增速预计维持在40%左右，预计到2020年，规模有望达到900亿元。
创业慧康（300451） 已将医疗大数据和人工智能行业应用，互联网医院和健康城市运营列入重要战略发展方向。公司与圆心科技签署《合作协议书》，圆心科技在医疗互联网领域优势明显，拥有行业关键资源的积累，旗下拥有的“妙手医生”网站及APP产品是国内首批互联网医院牌照获得者；
卫宁健康（300253） 正在着力研发包含“智慧医院2.0”、“区域卫生3.0”以及“互联网+2.0”在内的新一代智慧应用产品。

我国将加强工业互联网等技术在轻工行业推广应用
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25日，2019中国轻工业信息化大会在京召开，会上中国轻工业联合会副会长何烨表示，将通过推动人工智能、工业互联网等技术与轻工业的融合创新、推动组建创新共享技术服务平台等方式，加大信息技术在轻工业的广泛应用，以先进制造助力轻工业转型升级。工信部同时表示，将着力推动轻工企业内外网改造升级，推动面向轻工多行业、多领域应用的国家级工业互联网平台建设，引导企业加快数字化转型和智能化改造。
赛摩电气（300466）多次获中国轻工业联合会科学技术进步奖，公司携手华为云，共建工业互联网生态。公司“赛摩云”工业互联网平台致力于打造中国领先的工业互联网云计算平台。
康耐特(300061)曾获中国轻工业联合会科学技术进步奖，公司被列入工业和信息化部印发2015年100家互联网与工业融合创新试点企业名单中。

【产业观察】
粤通宝ETC全国首创立等可取、加速ETC应用渗透
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日前，粤通卡推出线下渠道“立等可取”发行方式，在全国首创ETC产品即办即取自装。另外，粤通宝“立等可取”2.0升级版将于5月初推出，届时办理ETC套装将像买瓶矿泉水一样方便快捷，微信扫码支付后即可拿走，自用或转赠亲戚朋友均可，车主自助安装注册绑定车辆信息即可正常使用。“立等可取”2.0版将在收费站、加油站、银行、连锁渠道等实现大规模快速发行，有利于ETC的迅速推广普及。此外，2019年《政府工作报告》提出两年内基本取消全国高速公路省界收费站，不同路段之间的收费拆分结算亟待解决，有望进一步加速ETC应用渗透。
相关上市公司有：
金溢科技（002869）国内领先的车辆身份识别与电子支付解决方案和核心设备提供商，公司主要产品包括高速公路ETC产品、路径识别产品、多车道自由流ETC产品等。
恒宝股份（002104）作为ETC等行业领域的重要供货商，高端智能卡产品包含有不停车缴费的ETC卡等。

【信息追踪】
5G建设步伐加快、关注上游产业链投资机会
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28日，浙江省人民政府与中国电信、中国移动、中国联通、中国铁塔在杭州共同举办5G+行动联合发布会。此次发布会上，浙江省政府发布了《关于推进浙江省5G产业发展的实施意见》，进一步明确了浙江5G发展的定位和目标，争取到2022年，全省形成优良的5G产业生态，成为全国5G网络建设的先行区，创新应用的示范区和产业发展集聚区。此外，据统计，目前国内至少已有16个省区市打通5G电话，从数量上已经超过了去年4月份国家发展改革委曾公布的12个试点城市的名单，同时也“超越”了去年三大运营商公布的18个城市的试点计划，如江西、安徽并不在此前的运营商名单之中。
目前三大运营商均已明确2019年5G高投资，规模建设启动驱动上游景气。叠加4G扩容需求，上游天线、射频、光模块、光纤光缆等厂商将明显受益，建议关注中兴通讯（000063） 、深南电路（002916）等。

【行业动态】
时间大幅提前 “华龙一号”全面转入调试阶段
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27日，“华龙一号”全球首堆、中核集团福清核电5号机组一回路水压试验正式启动。这标志着该机组提前50天启动冷态功能试验，由安装阶段全面转入调试阶段。冷态功能试验是核电厂大型综合专项调试试验，是对整个反应堆性能的第一次全面考验。
中核集团在建的海内外四台“华龙一号”核电机组，是全球唯一按照进度计划建设的三代压水堆核电项目。目前，海内外“华龙一号”工程建设各节点均按期或提前完成，工程安全和质量处于良好受控状态。“华龙一号”超预期表现或引发对相关上市公司关注：
卧龙电驱（600580）是华龙一号核级电机的主力供应商；
科华恒盛（002335）成功中标中广核“华龙一号”首堆项目。

【热点聚焦】
猪价有望加速上涨、调整提供布局良机
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据农业农村部数据，3月份能繁母猪存栏环比下降2.3%，同比下降21%，降幅再创历史新高，市场人士估计母猪存栏维持下滑态势或将持续到今年8月份。此外，MSY等生产指标也下滑明显，因此最终供给的下降幅度将明显大于存栏下降的幅度。行业进入趋势性缺猪阶段，猪价进入快速上涨通道。
从猪价表现上看，五一节前已开始确定性上涨，截止4月26日，全国生猪均价14.92元/公斤，较昨日上涨0.06元/公斤。市场人士判断，猪价大趋势上确定，预计此后每个月均价上涨2-3元/公斤，9月前后高点有望突破25元/公斤。
投资方面，调整提供布局良机，建议逢低重点关注具有成本优势的行业龙头牧原股份（002714）、温氏股份（300498） ；弹性标的关注唐人神（002567）、天康生物（002100） 等。