2019-02-12时报财富资讯（星期二）

2019-02-12时报财富资讯（星期二）

【资讯导读】
国务院对罕见病药品给予增值税优惠相关公司有望受益
二极管价格持续上涨交期或延长到52周
柔性屏神衣成春晚网红柔性屏市场开始爆发
恒星科技：多晶硅片已形成一定生产规模


【今日头条】
国务院对罕见病药品给予增值税优惠相关公司有望受益
据媒体报道，李克强主持召开国务院常务会议，部署加强癌症早诊早治和用药保障的措施，决定对罕见病药品给予增值税优惠。3月起对首批21个罕见病药品和4个原料药，在进口环节减按3%征收增值税，国内环节可选择按3%简易办法计征增值税。
业内表示，国家对少数患者用药的关注不断提升，出台了多个政策促进癌症、罕见病药品的研发和推广。随着政策支持进一步明确及多样化，机构普遍预期会在审评速度、医院准入、产品定价及医保支付等方面进一步给予大力支持。罕见病用药研发热情有望大幅提高。安科生物（300009）、昭衍新药（603127）等罕见病用药研发及罕见病用药评价服务提供商有望受益。


【投资聚焦】
二极管价格持续上涨交期或延长到52周
据IC通路商最新市场行情报告指出，国际IDM大厂的分离式二极管于2019年第一季价格持续喊涨。富昌电子调查显示，恩智浦、安森美、Vishay及STM等厂都几近全面上涨。除分离式二极管报价看涨外，桥式整流器、肖特基二极管、瞬态电压抑制、整流器、开关二极管等产品交期都拉长到16-40周，最长甚至上看52周，报价也同步上涨。
供应链认为，目前电动车、车用电子需求大幅上升，如先进驾驶辅助系统（ADAS）当中整合了盲点侦测（BSM）、车道偏离警示（LDWS）及停车辅助等装置，对于二极管用量更是以往的数倍之多，加上电动车以电池驱动，电子装置安装量更远大于汽车，因此二极管需求量更多，在目前二极管产能未明显增加下，自然会出现缺货涨价风潮。行业持续转暖之下，相关公司有望受益。捷捷微电（300623）产品涵盖晶闸管、二极管、MOSFET等多个系列，广泛应用于家电、通讯、汽车等领域。韦尔股份（603501）研发设计TVS、肖特基二极管、MOSFET等产品，自主设计生产的TVS产品在国产手机市占率排名第二。


【投资聚焦】
柔性屏神衣成春晚网红柔性屏市场开始爆发
据媒体报道，继大年三十亮相央视春晚、大年初一亮相广东卫视春晚后，柔宇科技的柔性屏系列产品再次亮相CCTV-3央视综艺频道、2019年深圳春节联欢晚会，成为关注的焦点。华为表示将在2月24日发布首款可折叠屏幕手机，也是华为首款5G手机。柔宇科技近期称，最近一个季度柔性屏和柔性传感产品签约订单已达40亿元，柔性屏手机等电子市场增速远超预期。
手机厂商纷纷转移至5G、可折叠式外形等炙手可热的新技术，期待用差异化体验引来更多用户。“柔性+”正在逐步走入人们生活的方方面面，为用户带来全新的产品设计方式和体验。机构预测，2019年柔性屏产能有望反超硬式屏，达到61%，全球柔性屏市场规模将在2022年达到155亿美元。随着柔性屏市场爆发，产业链相关公司迎来机遇。联得装备（300545）为柔性制造设备龙头，已进入苹果供应链，客户有京东方、华为等，公司柔性AMOLED贴付等最新设备已可用于量产。中京电子（002579）在互动平台上表示，旗下元盛电子相关FPCB/FPCBA产品经过配套开发后能够适用于柔性OLED与AMOLED等新型显示技术的规模化应用。


【独家参考】
恒星科技：多晶硅片已形成一定生产规模
恒星科技（002132）主要产品超精细金刚线主要用于晶体硅、蓝宝石等硬脆材料的切割，是太阳能光伏用多（单）晶硅片在生产过程中不可或缺的必备耗材之一。公司全资子公司生产的多晶硅片应用于太阳能光伏产业，已形成一定的生产规模。公司布局了新能源业务，初步形成了以多晶硅原料、切割耗材、多晶硅片为产业链条的太阳能光伏业务。产品销往全国各地及亚洲，欧洲，美洲等多个国家和地区。目前公司已成为太阳能光伏产业垂直一体化产品研发制造平台，同时也实现了公司超精细钢丝、金刚线产品与光伏产业链所需配套产品的高效链接，有力促进了公司新材料产业和光伏产业上下游产业链的融合。


【独家参考】
闰土股份：春节过后下游会有补库存需求
闰土股份（002440）子公司江苏远征和江苏明盛已经收到政府复产通知，已经复产，目前正在试生产，将逐步恢复产能。春节过后，按照正常情况和以往惯例，下游会有补库存需求，公司也会具体根据市场情况对染料价格作出调整。分析认为，印染企业即将进入一年一度的生产旺季，染料需求量将有所增加，而今年印染企业和经销商备货量与往年相比有所下降。染料产能受限，库存有限。虽然个别中大型企业经过整改逐渐复产，但行业开工率仍没有明显提升。后续大部分不达标小企业将彻底退出行业，2019年染料行业仍处于供应偏紧状态，染料价格将会维持高位。闰土股份作为国内行业龙头之一，有望受益于产品价格的走高。


【每周港股通】
中国软件国际：估值合理，增长稳健
中国软件国际（0354.HK）2018年业绩有望稳定增长。机构预计公司2018年收入将同比增长13%达到104 亿元，净利润将同比增长24%达到7.03亿元。员工人均创收由2017年上半年的17万元增长至2018年上半年的18.3万元。此外，受益于新业务快速发展，我们预计毛利润率将改善。中国软件国际股价自高点7.7港元已经下跌约50%，主要因为市场情绪疲软以及市场担忧华为研发支出放缓，机构认为当前估值较为合理。引入2020年财务预测，收入同比增长10.5%至130亿，净利润同比增长13.3%至9.51亿。


【财经要闻】
国常会：支持商业银行多渠道补充资本金，提高永续债发行审批效率，降低优先股、可转债等准入门槛。
人民银行、银保监会、证监会、财政部、农业农村部联合发布《关于金融服务乡村振兴的指导意见》。
外汇局：1月份外储小升受汇率折算和资产价格变化等估值因素影响。
证监会：上市公司首次并购重组内幕交易时需补充提交内幕信息知情人名单。
国家电影局：春节档票房58.4亿，票房及满意度创新高。


【公告淘金】
风范股份（601700）中标2.58亿元国家电网设备采购项目，金额占2017年营收的11%。
腾达建设（600512）获董事长叶林富方面举牌。
百川股份（002455）拟在宁夏投资5万吨针状焦项目，投资金额6.58亿元。
保利地产（600048）18.6亿元获两地产项目。
宜宾纸业（600793）收到近1.3亿元搬迁补偿款。
创意信息（300366）公司与交通银行签署合作协议，交行四川省分行将提供5亿元意向性金融支持。
光华科技（002741）公司与奇瑞万达签署合作协议。

【热点数据】
节后首周农林牧渔表现最佳
近18年数据显示，农林牧渔、综合、国防军工、医药生物、纺织服装、电子、商业贸易、交通运输等八大板块春节后首周上涨概率超80%。农林牧渔行业指数上涨概率达89%，排行第一。另外，以行业涨幅中位数来看，农林牧渔行业以4.65%的涨幅位居行业之首，表现抢眼。以春节后10个交易日来看，近18年数据显示，农林牧渔、医药生物、化工与公用事业板块上涨概率均超80%，其中农林牧渔上涨概率仍居首位。


【资金风向】
市场震荡上涨资金买入深天马A
周一，沪深两市震荡上涨。截至收盘，沪指涨1.36%报2653点，深成指涨3.06%报7919点，创业板指涨3.53%报1316点。两市共计成交3198亿元，较上个交易日增加581亿元。盘面上，猪肉、5G、消费电子等板块涨幅居前；两市无一板块下跌，全线上涨。

龙虎榜上，营业部资金净买入前三的是深天马A、罗博特科、节能风电，金额分别达0.48亿元、0.46亿元、0.42亿元。深天马A主要从事液晶显示器及相关材料、设备、产品的设计、制造、销售。