2023-06-05上证早知道（星期一）

2023-06-05上证早知道（星期一）

【今日导读】
>我国将扩大新能源车发展优势、新型底盘架构受关注
>第十九届文博会即将举行、多地推进文化数字化建设
>半导体需求增长叠加供给受限、电子特气或供不应求
>浙江交科、中原高速被举牌、卫光生物实控人拟变更

【大咖看市】
○房地产板块突现大幅反弹、机构热议政策宽松预期
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过去一周，股指在低位震荡后出现反弹，上证综指累计涨0.55%。游戏影视传媒等板块持续强势，房地产相关板块在周五大幅上涨。
信达证券认为，自今年3月以来，股市对经济的担心已经接近三个月，考虑到二季度有货币政策变化的可能，三季度有库存周期见底的可能，股市的这一次调整大概率已经接近尾声，下半年将会迎来较好的指数抬升行情。建议配置风格偏向进攻，先布局超跌的消费链、地产链。
中信证券认为，近期经济复苏环比动能趋弱，导致市场过度悲观。预计6月结构性政策陆续出台并积累，政策助力和内生动能修复下，三季度经济复苏将明显改善。配置上继续围绕科技、能源资源和国防三大安全领域中有政策催化预期或业绩优势的品种展开，并持续关注医药产业的长期配置价值。
中泰证券相对谨慎，认为当前非一线主要城市的地产放松政策多数早已落地，当前地产的核心问题在于居民预期收入和房价预期的下降。最近市场对刺激政策预期较高，然而，在今年安全导向的政策框架之下，政策定力较强。二季度海内外风险犹存，建议关注医药板块，军工、半导体等国家安全板块，以及央企公用事业等主线。

【上证聚焦】
○我国将扩大新能源车发展优势、新型底盘架构受关注
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6月2日召开的国务院常务会议指出，要巩固和扩大新能源汽车发展优势，进一步优化产业布局，加强动力电池系统、新型底盘架构、智能驾驶体系等重点领域关键核心技术攻关。要延续和优化新能源汽车车辆购置税减免政策，构建高质量充电基础设施体系，进一步稳定市场预期、优化消费环境，更大释放新能源汽车消费潜力。
据了解，高阶智能驾驶要求汽车底盘智能化、电动化、集成化，SBW和EPS均通过ECU对电机发出控制信号进而实现汽车转向，利用线控代替机械连接方向盘和执行机构，可实现转向系统与方向盘的完全解耦，具有响应快、舒适性好、轻量化、更安全、可升级等优势，是通往高阶智能驾驶的核心部件之一。信达证券陆嘉敏认为，线控转向单车价值量高、渗透率提升空间大、国产替代空间广，2023年起进入量产元年，供需两端全面打开，预计2030年市场规模有望进一步提升至239亿元。
伯特利（603596）的EMB（电子机械制动系统）预计2023年完成A轮样机开发，正进行DP-EPS、R-EPS转向系统、线控转向系统的研发工作，进一步完善线控底盘布局；
中鼎股份（000887）围绕智能底盘系统，大力推进空悬+轻量化业务，深度绑定比亚迪等一线厂商。

【上证精选】
○经证监会同意注册，上交所决定于6月5日上市交易科创50ETF期权。将为科创板市场投资提供风险管理工具，有利于吸引长期资金配置科创板。
○沪深交易所明确，境内上市公司境外发行全球存托凭证（GDR）应上市满1年，且发行申请日前120个交易日的A股平均市值不低于200亿元。
○首批3只中证国新央企股东回报ETF受到机构热捧，机构投资者持有份额的比例均在26%以上，包括多家险资、私募基金、银行理财。
○首批3只中证国新央企科技引领ETF将从6月12日起发行。基金经理认为，央国企主题和人工智能是今年边际变化最明显的方向，可能持续受到资金青睐。
○6月2日，北向资金净买入85.34亿元，单日净买额创近4个月新高。贵州茅台、美的集团、宁德时代分别获净买入7.25亿元、3.93亿元、3.53亿元。

【产业情报】
○第十九届文博会即将举行、多地推进文化数字化建设
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6月7日至11日，第十九届中国（深圳）国际文化产业博览交易会将在深圳举办，为期5天。文博会是我国文化产业领域规格最高、规模最大、最具实效和影响力的展会之一，是世界更好了解中国发展，也是中国彰显文化自信的重要窗口。《关于实施中华优秀传统文化传承发展工程的意见》等政策已相继发布，“传承中华优秀传统文化”已被写入“十四五”规划纲要。
近期多地推进文化数字化建设，例如福建省提出将把数字福建建设作为基础性先导性工程，加快经济社会数字化转型，促进数字文化繁荣发展。数字化技术正在激活各类文化资源，推动文化数字化生产力快速发展。华西证券认为，共同推进文化数字化战略整体落地实施进程，进一步支撑文化产业做大做强，提升我国的文化软实力和国际竞争力，文化产业数字化建设迎来发展机遇。
读客文化（301025）为创意文化企业，出品的“半小时漫画”系列已达29本，涉及历史、国学等；
荣信文化（301231）主要从事少儿图书的策划与发行业务、少儿文化产品出口业务。

○半导体需求增长叠加供给受限、电子特气或供不应求
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电子材料咨询公司TECHCET日前发布报告，预计电子气体行业可能出现供应限制。在需求端，由于半导体行业的扩张，前沿逻辑芯片和3D NAND应用对增长的影响最大。随着晶圆厂的扩建在未来几年持续上线，将需要额外的气体供应来满足需求，预计5年复合年增长率为6.4%。
而在供给端，乌克兰氖气供应商已不再运作，并可能永久停产。美国国土资源部转让氦气储存和设备的所有权可能会中断供应，因为设备可能需要离线维护。除了俄罗斯之外，过去一年几乎没有新建氦气产能。氙、氪、三氟化氮、六氟化钨也均可能在未来几年出现短缺，除非有额外的产能上线。
开源证券认为，电子特气为晶圆制造过程中的第二大耗材，占比达到13%，仅次于硅片。半导体行业周期底部将至，中长期成长性仍值得期待。AI产业快速发展，或贡献重要增量。国内电子特气产业起步较晚，已在部分细分领域成功实现国产化，涉及金宏气体（688106）、和远气体（002971）等公司。

【公告解读】
○浙江交科、中原高速均获长城人寿举牌
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浙江交科（002061）股东长城人寿6月1日增持公司股份252.01万股，增持比例0.097%。目前长城人寿持有公司股份为1.31亿股，占公司总股本5.03%，并不排除未来12个月内继续增加公司股份的可能性。
中原高速（600020）股东长城人寿6月2日增持公司802.93万股，占公司总股本的0.35728%。目前合计持股占公司总股本的5.00001%，并不排除未来12个月内继续增加上市公司股份的可能性。

○卫光生物实控人拟变更为国药集团
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卫光生物（002880）控股股东深圳市光明国资局与中国生物签署协议，约定拟设立合资公司，无偿划转股份后，合资公司成为公司控股股东，中国生物成为公司间接控股股东，公司实控人由光明国资局变更为国药集团。

○美达股份与宝泰隆子公司签署石墨烯研发框架协议
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美达股份（000782）与宝泰隆（601011）的子公司七台河宝泰隆石墨烯新材料有限公司签署联合研发框架协议。双方将基于石墨烯与聚酰胺复合的产品，包括石墨烯聚酰胺切片、母粒、纤维产品进行产品开发合作与技术合作。

○上海莱士等公司拟回购股份
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上海莱士（002252）拟回购股份5亿至10亿元，回购价格不超过8元/股。
ST世茂（600823）拟回购股份1亿至2亿元，回购价格不高于1.3元/股，预计回购股份比例为2.05%至4.1%。公司所回购股份将按照有关规定用于后续出售。

○密尔克卫拟收购LHNLOG延伸产业布局
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密尔克卫（603713）子公司MW-SG拟以要约方式收购LHNLOG的100%股权，交易价格为3800万新加坡元。标的公司是新交所上市公司。公司表示，通过并购可新增亚太区危险品堆场、运输及罐箱服务能力，拓展公司海外一站式供应链服务，延伸亚太地区的产业布局，提升公司在新加坡的市场占有率等。

○中国电建拟筹划控股子公司分拆上市
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中国电建（601669）拟筹划分拆下属控股子公司中电建新能源集团股份有限公司至境内证券交易所上市。截至公告披露日，公司直接及间接通过子企业持有电建新能源99.9687%的股份。电建新能源正在推进引入战略投资者相关工作。

【资金观潮】
○三机构席位买入旗滨集团
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6月2日，旗滨集团（601636）获3家机构席位合计买入1.27亿元。当天玻璃期货主力合约收于9%的涨停板，夜盘交易中继续上涨。
开源证券认为，旗滨集团快速成长为优质浮法玻璃龙头，在保交楼政策驱动以及800万吨纯碱投产计划下，公司业绩弹性有望释放。在充足资金支撑下，公司大幅扩张光伏玻璃产能，从中长期来看，光伏玻璃业务有望开启增长新通道。

【数据说话】
○医疗器械行业公司迎来机构密集调研
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过去一周（5月28日至6月3日），共有181家A股公司获机构调研。其中，怡和嘉业于5月29日、6月1日合计接待了286家机构，调研机构家数最多。该公司是高性价比的呼吸机龙头，近年海内外渠道建设日益完善。
还有多家同属医疗器械行业的公司也在过去一周获得机构调研。宝莱特表示，公司BioFusion输注液泵及CRRT产品的研发进度正在推进中；安杰思将以止血夹、ERCP、双极系列等核心产品带动其他消化诊疗器械销售；可孚医疗的高毛利产品如尿酸系列、听力业务、鼻腔喷雾等收入增长较快。

【机构调研】
○经纬恒润（688326）表示，公司目前关注大模型对汽车行业的影响，在座舱领域重点布局感知端和人机交互端，并通过AI识别团队进行疲劳监控、手势识别等在内的舱内乘员监控。公司全套研发工具链包含了大量的自主工具、嵌入式中间件以及仿真平台，为未来在智能载具、机器人等行业拓展保留了可能性。公司龙拱港项目已完成一个关键节点的验收，计划于今年完成终验收。
○艾为电子（688798）表示，随着AIOT、工业、汽车电子等领域的开拓，今后半导体行业的规模增长空间广阔。公司目前已经建成约6000平方米的可靠性实验室和测试中心，产品型号总计1000余款，产品子类达到42类。未来，公司还将持续加强实验室和测试中心的建设，为产品在手机、AIOT、工业、汽车等各大领域打造可靠性及高品质保驾护航。
○仙琚制药（002332）表示，女性健康及生殖领域是公司长期专注发展的领域之一。公司在庚酸炔诺酮注射液产品上有原料药和制剂一体化优势，作为女性健康战略性品种从2022年二季度开始推广，到目前为止取得了较好的成效。地屈孕酮片已开展申报前的相关工作，争取早日完成申报。从第三方数据显示，地屈孕酮片存在较大临床需求。

【交易闹铃】
○一只新股5日申购
康力源代码301287，发行价40.11元，市盈率33倍，申购上限1.65万股，主营健身器材的研发、制造与销售。